Ageas bevestigt dat: 

·         Royal Park Investments een akkoord heeft bereikt over de overdracht van de activa wat resulteert in een geschatte cashflow naar Ageas van EUR 1,04 miljard;

·         Ageas anderzijds een overeenkomst heeft bereikt met de Belgische staat over de verkoop van de calloptie met betrekking tot BNP Paribas aandelen voor een totaal bedrag van EUR 144 miljoen;

·         als gevolg van beide transacties, de Raad van bestuur van Ageas aan een Algemene Vergadering van Aandeelhouders een bruto uitkering van EUR 1,00 per aandeel zal voorstellen.

Royal Park Investments (RPI)

Ten gevolge van de op 12 mei 2009 gesloten transacties verwierf Ageas voor een totaalbedrag van EUR 760 miljoen een belang van 44,7% in RPI, een 'special purpose vehicle' dat een deel van de gestructureerde kredietportefeuille verwierf van Fortis Bank. Eind december 2012 bedroeg de waarde van Ageas' deel in RPI EUR 872 miljoen.

RPI besliste, met instemming van haar aandeelhouders (Ageas, Federale Participatie- en Investeringsmaatschappij en BNP Paribas), om haar activa over te dragen aan een institutionele investeerder via een blokverkoop voor een totaal bedrag van EUR 6,7 miljard. Na de terugbetaling van schuld, wordt verwacht dat dit uiteindelijk zal resulteren in een contante betaling aan Ageas van EUR 1,04 miljard. RPI verwacht om de overdracht van de portefeuille te kunnen afronden ten laatste eind mei 2013.

Na de overdracht van de activa, zal de resterende activiteit van RPI hoofdzakelijk beperkt zijn tot het beheer van geschillen met betrekking tot een aantal Amerikaanse activa.

Calloptie op BNP Paribas aandelen

Op basis van de op 12 mei 2009 getekende overeenkomst kreeg Ageas ook een in contanten af te wikkelen calloptie toegekend door de Federale Participatie- en Investeringsmaatschappij (FPIM),  waardoor Ageas de mogelijkheid kreeg om te kunnen profiteren van een waardestijging boven een aandelenkoers van EUR 66,67 en dit vóór 10 oktober 2016 van 121 miljoen aandelen van BNP Paribas gehouden door FPIM[1]. In zijn kwartaalrekeningen waardeert Ageas dit actief volgens een model dat voornamelijk gebaseerd is op de waarde van de BNP Paribas aandelen en de volatiliteit.

Op basis van een koers van EUR 42,52 leidde dit tot een waarde van de calloptie op het einde van 2012 van EUR 234 miljoen.

Ageas is overeengekomen om deze calloptie terug te verkopen aan FPIM voor de huidige marktwaarde van EUR 144 miljoen, wat neerkomt op EUR 0,64 per Ageas aandeel[2].

In overeenstemming met de verbintenis van ageas SA/NV ten aanzien van de Europese Commissie in 2009, zal de opbrengst van de ten gelde gemaakt calloptie worden uitgekeerd aan de aandeelhouders van Ageas. De Raad van Bestuur zal aan een Algemene Vergadering van Aandeelhouders, die georganiseerd zal worden in september 2013, voorstellen dit bedrag verder te verhogen en EUR 1,00 bruto per aandeel uit te keren. De modaliteiten van de uitkering zullen op een latere datum worden meegedeeld.

De in dit persbericht genoemde transacties zijn overeengekomen onder voorbehoud (i) van de definitieve documentatie en uitvoering en (ii) het naleven van de noodzakelijke regulatoire vereisten.

Bart De Smet : "Dit is opnieuw een belangrijke stap voorwaarts in de vereenvoudiging van ons bedrijf en dit zal de onzekerheid omtrent  de evolutie van de waarde van deze activa wegnemen. De transactie zal ook onze nettokaspositie beduidend versterken. In lijn met eerdere communicatie, keren we de opbrengst van de overeenkomst over de calloptie uit aan onze aandeelhouders. Daarnaast verhogen we het bedrag om een uitkering van EUR 1,00 per aandeel te kunnen voorstellen."

Ageas is een internationale verzekeringsgroep met ruim 180 jaar vakkennis en ervaring. Ageas behoort tot de 20 grootste verzekeraars van Europa en heeft ervoor gekozen zich toe te spitsen op Europa en Azië, de twee werelddelen die samen het grootste deel van de wereldwijde verzekeringsmarkt uitmaken. De verzekeringsactiviteit is verdeeld over vier segmenten (België, het Verenigd Koninkrijk, Continentaal Europa en Azië) en draait op een combinatie van volledig eigen dochtermaatschappijen en partnerships met sterke financiële instellingen en belangrijke distributeurs in de hele wereld. Ageas onderhoudt stevige partnerships in België, het VK, Luxemburg, Italië, Portugal, Turkije, China, Maleisië, India en Thailand, en heeft dochtermaatschappijen in Frankrijk, Hongkong en het VK. In België is Ageas via AG Insurance marktleider in individuele levensverzekeringen en employee benefits, en een topspeler in niet-leven. In het VK is Ageas de vierde verzekeraar voor personenwagens en voor 50-plussers. Ageas stelt meer dan 13.000 mensen tewerk en bereikt een jaarlijks premie-inkomen van meer dan 21 miljard euro.

[1] Deze rechten hebben coupon 42 vervangen

[2] Op basis van het aantal dividendgerechtigde aandelen

Attachments:

• 559136.pdf